比推消息，TRON Eco 发布了 2026 年第二季度的价值通缩生态报告，当季累计回购销毁金额突破 3475 万美元，四大核心项目协同推进。JST 完成迄今最大规模的回购销毁，一次性销毁超 3.55 亿枚（价值 3459 万美元），创历史新高，累计销毁量已达初始最大供应量的 17.29%，累计价值超 9462 万美元。SUN 完成第 51 期回购销毁，单季销毁超 902 万枚 SUN，累计销毁量突破 6.78 亿枚。BTT 与 WIN 宣布机制升级，分别将去中心化业务全部收益及预言机服务全部营收用于回购，新机制于第三季度起常态化执行。随着第三季度新机制启动，四大项目已全部纳入可持续通缩框架，实现从“阶段性激励”到“制度化通缩”的升级。TRON Eco 将持续以真实营收驱动回购销毁，回馈社区。
比推消息，BIP-110 在激活期限到达时仅获约 2.5% 矿工算力支持，未能激活。执行该提案的节点在区块高度 961632 与主网分叉，少数链随后停止出块。BIP-110 支持者 Bitcoin Mechanic 以个人身份表示，此次结果证明比特币已遭遇 “协议俘获”，大型矿池运营商通过协调影响共识规则，并削弱节点主权。由于少数链仅获得不足 3% 的全网算力，其继承的挖矿难度导致出块停滞。部分支持者正考虑通过硬分叉更换 PoW 算法，Bitcoin Mechanic 表示将等待 Bitcoin Knots 更新后恢复节点运行。Cysic 创始人兼 CEO Leo Fan 表示，难度调整机制保护了主链，BIP-110 的强制激活设计才是主要问题。1win 匿名所有者指出，该提案仅获 2.53% 支持，低于 55% 的激活门槛，主链目前仍在持续运行。
比推消息， “白毛股神”Serenity 发文分析称，若 Sivers 通过轻资产模式从代工厂 Win Semi 获得约 10% 晶圆产能配额，在 65% 良率、50 至 75 美元 ASP 假设下，其光阵列产品年收入可达 3.41 亿至 5.12 亿美元。按照管理层 50% 至 60% 以上的毛利率目标，对应年毛利润约为 2.05 亿至 3.07 亿美元。以 Sivers 当前约 11 亿美元市值计算，上述情景下其市值对应毛利润倍数仅约 3.6 至 5.4 倍；若产能配额提升至 15%，年毛利润有望增至 3.07 亿至 4.61 亿美元，对应估值进一步降至 2.4 至 3.6 倍。Serenity 指出，Sivers CEO 此前已确认公司正与更多晶圆厂合作扩充产能，而自 2024 年以来，公司供应链认证范围也在持续扩大。随着共封装光学（CPO）市场加速发展，未来收入指引和产能规划或进一步上调。需求端方面，连续波激光（CW）供应依旧紧张。Lumentum 财报显示，公司已开始从公开市场采购 CW 激光器以履行 EML 订单；TrendForce 数据则显示，AMD 正通过长期协议锁定相关产能。Serenity 认为，随着 Sivers 与 GlobalFoundries、Jabil、Ayar Labs、POET、O-Net 等合作伙伴推进量产，任何新增且通过认证的独立产能都可能迅速被市场消化。此外，摩根士丹利近期报告已将市值约 11 亿美元的 Sivers 列为 CPO 激光领域三大核心厂商之一，与市值超过 550 亿美元的 Coherent 和 Lumentum 并列。Serenity 认为，除现有业务外，Sivers 在纳斯达克上市后，未来还可能通过并购扩展 TAM，复制 Lumentum 收购 Cloud Light、切入完整光模块和光引擎市场的发展路径。
比推消息，针对CoinDesk报道Kraken母公司Payward拟以3.85亿美元估值收购Aave协议15%股份的消息，Aave创始人Stani Kulechov在X平台回应称“绝不可能以70%折扣出售AAVE”。Kulechov承认Aave Labs持有一部分AAVE代币，市场多方曾就购买事宜进行讨论，但否认报道中关于交易估值和条款的表述。Aave协议当前年化收入约1.34亿美元，全部归入Aave DAO。此前Kulechov于4月推动“Aave Will Win”提案通过，将协议收入100%导向DAO和代币持有者，并计划推出“Aavenomics 3.0”自动回购机制。Aave近期因KelpDAO攻击事件TVL大幅下滑，但协议本身未受直接攻击。
比推消息，Microsoft Security Blog 发文称，微软安全研究团队发现一种名为 Crypto Clipper 的新型加密货币窃取木马。该恶意软件自 2026 年 2 月起活跃，主要通过 USB 设备传播恶意 .lnk 快捷方式感染 Windows 用户。Crypto Clipper 内置 Tor 客户端，通过本地 SOCKS5 代理连接 .onion 隐藏服务，实现隐蔽 C2 通信。其主要功能包括高频监控剪贴板、窃取助记词和私钥、替换加密货币转账地址、截取屏幕截图并上传，以及接收远程代码执行指令。微软表示，该恶意软件具备蠕虫传播能力，会自动隐藏 U 盘内原始文档并生成同名恶意快捷方式，同时创建计划任务实现持久化控制。研究人员将其检测为 Trojan:Win32/CryptoBandits.A，并建议用户禁用可移动设备自动运行、限制脚本解释器执行权限，并重点监控 localhost:9050 Tor 代理流量及异常剪贴板访问行为。
作者：深潮 TechFlow原标题：AI 产业链上的台湾节点：「新股神」Serenity 看好的 9 只台股标的「台股 AI 产业链不存在泡沫，真正的风险不在两岸，而在超大规模云服务商的资本开支。」在 X 上受追捧的「新股神」Serenity 近期公开了对台湾 AI 产业链的系统性看法。他点名的 9 只台股覆盖 CPO（共封装光学）、ASIC（专用集成电路）、化合物半导体三条主线，其中 CPO 被他定性为「下一阶段最大的产业主题」。高盛预测全球 Optical TAM 将从 2026 年的 150 亿美元爆发至 2028 年的 1540 亿美元，其中 CPO 份额从 1.64 亿美元增至 910 亿美元。他同时明确表态：台股 AI 产业链不存在泡沫，真正的风险不在两岸，而在超大规模云服务商的资本开支。TSMC COUPE 2026 年量产倒计时，5 只台股各占一环支撑 Serenity CPO 主线判断的硬时间锚，是 TSMC 的 COUPE（Compact Universal Photonic Engine）平台 2026 年进入量产。据 TrendForce 4 月 1 日援引 TSMC 先进封装整合处长侯尚禹在 SEMICON Taiwan 的表态，COUPE 基于 SoIC 技术对电子集成电路与光子集成电路进行异质整合，2026 年按计划进入量产。侯尚禹同时点出 CPO 规模化的三大瓶颈，晶圆级测试、光纤阵列单元（FAU）整合、以及高速光封装组装。Serenity 点名的 5 只 CPO 台股，对应的正是这三大瓶颈环节及其周边配套。第一只是FOCI（上品光电，3363.TWO），市值约 28 亿美元。FOCI 是 NVIDIA 和 TSMC 在 FAU 领域的关键合作伙伴，COUPE 架构内的核心供应商。Serenity 在 X 上表示，FOCI 约 28 亿美元的当前市值「尚未充分反映其在产业链中的战略地位」。摩根士丹利估算 FOCI 的 FAU 业务到 2028 年单一业务线可贡献约 200 亿新台币营收，而当前几乎为零。Hunterbrook Media 与 Citrini Research 早在 3 月就通过对 FOCI、Himax 与 TSMC 的四项专利交叉比对，确认了三家在 22 通道 FAU 上的「指纹级」对应关系，这是 FOCI 进入 COUPE 核心供应链的最强外部证据。第二只是讯芯-KY（Shunsin Technology，6451.TWSE），市值约 14 亿美元。讯芯是鸿海集团的光通讯封装与测试子公司。Serenity 曾在 X 上将讯芯列为「Taiwan NVDA CPO supply chain idea #1」，理由是「鸿海是 NVIDIA 的 ODM，相当于 Celestial 被 MRVL 免费搭车上市」。他给出的个人估算是讯芯 2027 年前瞻市盈率约 20 倍。第三只是精材（Xintec，3374.TWO），市值约 476 亿新台币。精材是 TSMC 的晶圆级封装与测试子公司，董事长为 CH Chen，主营晶圆级芯片尺寸封装和晶圆测试。据 DIGITIMES 2026 年 5 月 29 日报道，精材正在为 2026 年下半年的测试业务扩张做产能准备。Serenity 在近期的访谈中将精材归入“COUPE 相关测试业务受益者”。第四只是均华（MSSCorps，6830.TWO），市值约 14 亿美元。Serenity 在 X 上明确表态建仓均华，并给出强判断：「这看起来是 CPO 检测领域的功能性垄...
比推消息，白毛股神Serenity 喊单 JBL：市值约 380 亿美元的 JBL（捷普）看起来是非常值得关注的长线做多机会。市场尚未充分定价 JBL 的 1.6T LRO（线性接收光学）可插拔光模块业务——尤其考虑到 2027 年上半年 SIVE 作为激光器瓶颈，供需逻辑已从有没有足够需求切换为你能造多少。JBL 拥有已建成的大规模供应链，且接手了英特尔的可插拔产线，这种模式比 AAOI 通过市场融资扩建激光晶圆厂的资本路径更具可扩展性——SIVE 加上 Win Semi 等多家代工厂量产激光器，JBL 负责后端组装，本质上是免费附赠的 Innolight 式架构，还带有美国本土制造溢价。Serenity 预计 2027 年上半年将是市场逐步意识到这一价值的时间窗口，届时或出现约 40% 的估值重估空间。Serenity 还强调，目前自己没有任何仓位，只是抛出一个思路供他人研究。
比推消息， “白毛股神”Serenity 在 X 平台发文表示，当前市值约 380 亿美元的 Jabil（JBL）是一项颇具吸引力的长期投资机会，市场可能尚未充分计入其 1.6T LRO 可插拔光模块业务的潜在价值。到 2027 年上半年，行业瓶颈可能不再是需求不足，而是上游关键供应商 SIVE 的产能限制。在此背景下，Jabil 凭借成熟的全球供应链体系以及接手 Intel（INTC）可插拔光模块产线的优势，有望充分受益于 AI 基础设施建设带来的需求增长。相较于依赖持续资本开支扩产激光器工厂的 Applied Optoelectronics（AAOI）模式，若 SIVE 与包括 Win Semi 在内的多家晶圆厂能够实现激光器大规模量产，Jabil 负责后端制造与整合的模式将更具扩展性。Serenity 表示，Jabil 目前拥有已被超大规模云服务商验证的供应链体系，具备类似中际旭创（Innolight）的成长逻辑，同时享有美国市场估值溢价。他预计，随着市场在 2027 年上半年逐步认识到相关机会，Jabil 存在约 40%的估值重估空间。不过，他强调目前并未持有相关仓位，仅分享研究思路供投资者参考。
比推消息，新股神Serenity 发文分析称，随着共封装光学（CPO）技术预计于 2027 年下半年进入大规模部署阶段，Sivers Semiconductors（SIVE）可能同时扮演产业瓶颈和关键节点的角色。其指出，连续波（CW）激光器供应已出现紧张迹象。受此前英伟达相关订单影响，日本住友电工、古河电工以及 Win Semi 等产能已高度饱和，而采用轻晶圆厂模式（fab-lite）的 Sivers 通过提前锁定 Win Semi 等代工厂产能，实际上掌握了大量 CW 激光器最终供给。分析认为，包括 Ayar Labs、Jabil、Marvell Celestial 以及其他超大规模云厂商 ASIC 项目在内的多条 CPO 路线，均高度依赖 Sivers 的激光器方案，短期内缺乏成熟替代来源，使其在整个生态中形成结构性卡脖子地位。此外，Sivers 还是 GlobalFoundries 默认参考激光器设计方案，相关生态参与者包括 AMD 及多家 CPO 芯片供应商。除英伟达和博通等具备垂直整合能力的厂商外，大部分 ASIC 和商业化 CPO 项目均可能围绕 Sivers 展开。Serenity 预计，随着 CPO 市场规模在未来约一年半时间内从接近零增长至 810 亿至 910 亿美元，Sivers 有望复制 Lumentum 的成长路径，并可能在未来几年成长为市值约 750 亿美元级别的公司。不过，上述观点仅代表市场分析人士个人判断。
比推消息，据 CriptoNoticias 报道，西班牙公民 David Merino 因涉嫌领导加密庞氏骗局 FX Winning 在迪拜被捕。该骗局是西班牙调查史上最大的加密货币相关庞氏骗局，涉案金额超过 4.6 亿欧元，影响约 1.5 万名投资者。Merino 于 2021 年正式离开公司后从幕后运营该计划，通过承诺外汇和加密货币投资的高额回报来吸引资金，其运作模式为用新投资者的资金支付早期投资者，该计划在约 30 个国家运营。 西班牙通常有 15 至 40 天时间向阿联酋提交引渡文件。此外，FX Winning 还在美国和墨西哥接受调查，美国缉毒署认为该骗局涉及 1000 亿美元。Merino 在 2026 年 3 月曾发布视频否认保留他人资金，并将责任指向其团队其他成员。西班牙国家证券市场委员会自 2021 年起已警告 FX Winning 未获授权提供投资服务。